专题:超预期!神秘“降水预期差”竟让农产品期货夏普翻倍!?
来源:紫金天风期货研究所 CTA天气量化专题:降水预期差因子 ——行业首个用“天气预报”赚钱的CTA? 紫金天风期货研究所 量化组 2025年3月11日 摘要 我们本文提出一种新奇的cta天气因子——“降水预期差”,利用我们强大的天气预测数据库。相比仅用历史降水,夏普比从0.3提升至0.8。该天气投资组合覆盖海内外11个大宗商品期货,近年表现亮眼。 背景。我们阐述研究商品天气因子的动机,为什么是降水,为什么要做外盘、多品种...